ภาพยนตร์เล่าเรื่องราวของ โตบี้ (Toby) ผู้กำกับโฆษณาที่กำลังทำงานในภาพยนตร์เกี่ยวกับ ดอนกิโฆเต้ และบังเอิญกลับไปที่หมู่บ้านในสเปน ซึ่งเขาเคยถ่ายทำหนังสั้นเกี่ยวกับดอนกิโฆเต้เมื่อหลายปีก่อน ในหมู่บ้านนี้ โตบี้พบกับชายแก่คนหนึ่งที่เชื่อว่าเขาคือ ดอนกิโฆเต้ และมีความคิดว่าตนเองเป็นอัศวินผู้ยิ่งใหญ่
เมื่อโตบี้ถูกดึงเข้าไปในโลกของดอนกิโฆเต้ เขาต้องเผชิญกับการเดินทางที่เต็มไปด้วยความวุ่นวายและความคลุมเครือระหว่างความจริงและจินตนาการ ขณะที่ทั้งคู่เดินทางผ่านฉากต่างๆ ที่สลับระหว่างความเป็นจริงและความเพ้อฝัน พวกเขาต้องเผชิญกับความท้าทายและการค้นหาความหมายของชีวิต
